Financieel beleid les 18 week 9

• Financieel beleid deel B
• MBO
• Studiejaar 3

Financieel beleid B

Uitleg hoofdstuk 6

Gezamenlijk vragen maken 

Agenda

Balans

6.1 Balans

Een balans is altijd in evenwicht.

Dus de waarden aan de debet kant (bezittingen) is gelijk aan de waarden aan de credit kant (vermogen).

Formule:

Eigen vermogen = bezittingen - schulden

a. debet - credit

b. credit - debet

Guus heeft op 1 januari de volgende bezittingen en schulden. Hij heeft een bedrijfspand van € 450.000, een inventaris van € 100.000, een auto van € 50.000, een voorraad van € 45.000, van debiteuren heeft hij € 25.000 tegoed en in de kas heeft hij € 10.000.

Aan schulden heeft Guus een hypothecaire lening van 

€ 320.000, een lening bij zijn oom van € 130.000, een rekening-courant met een debetsaldo van € 20.000 (hij staat dus rood) en een schuld aan crediteuren van € 30.000. 

Maak een balans

Liquiditeitsbalans

Wanneer je een balans opdeelt in investeringsduur (debet) en beschikbaarheidsduur (credit) spreek je van een liquiditeitsbalans.

Liquiditeitsbalans

De periode dat je geld hebt geïnvesteerd in een bezitting is de omlooptijd.

Vaste activa = langer dan één jaar

Vlottende activa = korter dan één jaar

Omloopsnelheid

De periode dat je geld hebt geïnvesteerd in een bezitting is de omlooptijd.

Vreemd vermogen lang = langer dan één jaar

Vreemd vermogen kort = korter dan één jaar

Omloopsnelheid

Welke onderdelen horen bij de vaste activa?

Bedrijfspand

Inventaris

Auto

Voorraad

Debiteuren

Kas

Welke onderdelen horen bij de vlottende activa?

Bedrijfspand

Inventaris

Auto

Voorraad

Debiteuren

Kas

Maak een liquiditeitsbalans

Rens beschikt over de volgende gegevens: bedrijfspand €450.000, machines €195.000, inventaris €65.000, transportmiddelen €45.000, goederenvoorraad €140.000, debiteuren €60.000, kas €7.500, hypothecaire lening €360.000, crediteuren €80.000 en een rekening-courantkrediet van €60.000.
Bereken het eigen vermogen.

 

Bezittingen = 962.500 

Schulden = 500.000

Ev = 462.500

Rens beschikt over de volgende gegevens: Bedrijfspand €450.000, machines €195.000, inventaris €65.000, transportmiddelen €45.000, goederenvoorraad €140.000, debiteuren €60.000, kas €7.500, hypothecaire lening €360.000, crediteuren €80.000 en een rekening-courantkrediet van €60.000.

Bereken het eigen vermogen.

Maak een liquiditeitsbalans

Opdracht 7 maken

6.2 Liquiditeit

Een ondernemer is liquide als hij/zij aan z'n betalingsverplichtingen kan voldoen.

Dit beoordeel je d.m.v. liquiditeitskengetallen:

Quick-, Current- en Cashratio.

Werkkapitaal

Gouden balansregel: Geld dat je voor lange tijd nodig hebt, moet ook voor lange tijd beschikbaar zijn. 

Of te wel: 

De langlopende bezittingen (vaste activa) wordt gefinancierd met het vreemd vermogen lang. 

Nettowerkkapitaal

Of je voldoet aan de gouden balansregel bereken je als volgt:

Nettowerkkapitaal = EV  + VVL - Vaste activa

Is het antwoord positief dan voldoe je aan de regel.

Brutowerkkapitaal

De vlottende activa (incl. liquide middelen) noem je het brutowerkkapitaal. 

Als je van het brutowerkkapitaal de kortlopende schulden afhaalt krijg je ook het nettowerkkapitaal.

Bereken het nettowerkkapitaal.

 

Bezittingen = 962.500 

Schulden = 500.000

Ev = 462.500

Maak opdracht 13

6.3 Solvabiliteit

Als je geld bij de bank wilt lenen, moet je zorgen dat je bedrijf solvabel is. Een onderneming is solvabel als er opheffing van de onderneming na verkoop van de bezittingen geen schulden meer over zijn. 

Hoe beter de solvabiliteit hoe sneller je een lening kunt krijgen. 

Solvabiliteitspercentage

Verhouding van het totaalbedrag van de bezittingen en het totaalbedrag van de schulden. Twee formules:

1. Bezittingen / schulden x 100%

Uitkomst bijv. 150% betekend dat je een keer zoveel bezittingen hebt dan schulden. Is dat positief of negatief?

Solvabiliteitspercentage

Verhouding van het totaalbedrag van de bezittingen en het totaalbedrag van de schulden. Twee formules:

1. Bezittingen / schulden x 100%

Uitkomst bijv. 150% betekend dat je een keer zoveel bezittingen hebt dan schulden. Is dat positief of negatief?

2. EV / VV x 100%

Uitkomst bijv. 50% betekend dat je een keer zoveel EV hebt dan VV. Is dat positief of negatief?

Bereken het solvabiliteitspercentage.
Formule: bezittingen/schulden x 100%

 

136%

Bereken het solvabiliteitspercentage.
Formule: EV/VV x 100%

 

136%

Solvabiliteitsgraad

Geeft aan welk percentage van het totale vermogen uit eigen vermogen bestaat. Of te wel, welk gedeelte van je onderneming is echt van jezelf en wordt niet door geld van anderen bekostigd. 

33% en hoger wordt gezien als gezond.

Formule: EV/TV x 100%

Bereken de solvabiliteitsgraad.
Formule: EV/TV x 100%

 

26,5%

Debt ratio

Verhouding tussen het vreemd vermogen en het totale vermogen. Laat zien welk deel van het totale vermogen gefinancierd wordt met vreemd vermogen.

Formule?

Debt ratio

Verhouding tussen het vreemd vermogen en het totale vermogen. Laat zien welk deel van het totale vermogen gefinancierd wordt met vreemd vermogen.

Formule: VV / TV 

Debt ratio is een verhoudingsgetal GEEN PERCENTAGE

Solvabiliteitsgraad en -percentage is de regel: hoe hoger, hoe beter. 

Bij Debt ratio is het andersom: 

hoe lager, hoe beter. 

Bereken de debt ratio.
Formule: vv/tv

 

26,5%

Vragen maken

1 t/m 29